Източници на финансиране на бизнеса - компетентно привличаме ресурси. Източници на финансиране на малки предприятия в руската икономика

Когато избират основните източници на финансиране на бизнеса, повечето начинаещи предприемачи не вземат предвид, че инвестициите са необходими не само на етапа на откриване, но и през целия жизнен цикъл на създаденото предприятие. Ако искате вашият проект да бъде успешен и дългосрочен, проучете възможните начини за набиране на средства!

Бизнес финансирането се отнася до доставката (осигуряването) на бизнес дейности с финансови ресурси. В зависимост от мястото на произход на материалните ресурси се разграничават вътрешно и външно финансиране.

В началния етап на формиране на производствения процес мениджърите използват външни ресурси, чийто произход се осигурява от следните източници:

• състояние ;
• банкови организации;
• акционери;
• дружества с нестопанска цел;
• фирми партньори;
• лица.

Когато производството започне да генерира приходи, става възможно да се привлекат вътрешни ресурси, включително:

• нетна печалба;
• приходи за бъдещи периоди;
• (удръжки за оборудване);
• целеви резерви, разпределени за покриване на предстоящи разходи.

В идеалния случай ефективен и печеливш бизнес е този, който се изплаща и не изисква външни разходи. Въпреки това, в началото и в периода на разширяване на обхвата на дейност е трудно да се направи без използването на външни видове бизнес финансиране - по-нататък за всеки от тях в подробности.

Основни източници на финансиране на бизнеса в сравнение

Често срещана практика сред стопански субекти е привличането на заемни източници на финансиране. За да запазят правото си да управляват напълно собствения си бизнес, повечето предприемачи прибягват до доказан източник за набиране на средства - вземат заеми, кредити, заеми.

Банково кредитиране

Заемите от банките заемат водеща позиция сред методите за финансиране на малкия бизнес, тъй като покриват разширен спектър от целеви разходи: промишлени, потребителски, селскостопански, ипотечни заеми.

плюсове:

• бързо вземане на решение за екстрадиция;
• самостоятелно разпределение на средствата без контрол и инструкции от страна на инвеститора.

минуси:

• кратък период на използване (стандартно - 36 месеца);
• необходимостта от предоставяне на обезпечение; задължително плащане на лихви и застрахователни премии.

Лизингови програми

Лизингът е сложна форма на финансово кредитиране, базирана на предоставяне на дълготрайни активи под наем на предприемач с последващо закупуване.

Предмет на лизинг могат да бъдат предприятия, парцели, превозни средства, оборудване, всяко имущество (движимо или недвижимо).

плюсове:

• финансирането се изчислява в 100% пропорция на цената на оборудването - за сравнение, банките изискват 10-15% от цената;
• няма изискване за предоставяне на обезпечение - обезпечението е наетото (закупеното) оборудване (парцел, МПС и др.);
• дългът в баланса на организацията не се увеличава;
• по-изгодни условия в сравнение с банков кредит;
• Всички плащания от лизингополучателя са включени в разходите на предприятието.

минуси:

• При кандидатстване за лизинг може да се изисква първоначална вноска - до 30% от стойността на имота;
• Не всички схеми за лизингово кредитиране са подходящи за предприемачи, работещи по опростена система за данъчно облагане - трябва внимателно да изберете компания за сътрудничество;
• Върху сумата на лизинговия кредит се начислява ДДС.

Търговски заем

Форма на взаимни разчети между компаниите. Можете да поръчате необходимите стоки (оборудване) с разсрочено плащане. Този метод често се използва от предприемачи, чиято дейност е продажбата на продукти от друг производител: партида стоки на едро се закупува за покупка и плащането се извършва след продажбата й в търговската мрежа.

Възможен е и начин за взаимноизгодно сътрудничество между фирми от различни посоки - поръчаният продукт (услуга) се заплаща в натура - с продукт (услуга), произведен от друго предприятие.

Държавни субсидии, данъчни облекчения

Начинаещите предприемачи могат да разчитат на държавна помощ при организирането на бизнес. Едно от средствата за такава помощ са субсидиите - еднократни плащания от държавата, местните власти или международни организации за покриване на част от разходите, капиталовите разходи или вноските.

Освен това данъчната система предоставя специални условия за индивидуалните предприемачи (IP), регулирани от Федерален закон № 477-F3.

Следните индивидуални предприемачи могат да получат право на данъчна ваканция (нулева данъчна ставка) през 2016 г.:

• регистриран за първи път;
• тези, които са избрали една от данъчните системи - опростена (STS) или патентна (PSN);
• провеждане на дейности в социалния, индустриалния или научния сектор.

Ползата е предназначена за две години, което значително спестява разходите на начинаещи бизнесмени.

И все пак, колкото и добра и обещаваща да изглежда идеята ви, опитайте се да минимизирате разходите и да разчитате само на собствените си ресурси, като помните прословутата поговорка: „Чуждо вземаш, своето даваш!“

Безвъзмездни средства и други източници на финансиране на проекти

Най-атрактивната форма на финансиране за малкия бизнес несъмнено е безплатната целева субсидия, която може да се изразходва за научни изследвания, обучение, лечение и изпълнение на социални проекти. Въпреки това, за да получите държавна или търговска субсидия, идеята трябва да отговаря на следните критерии:

1. ще можете да предоставите основаваща се на доказателства обосновка за важността на вашия собствен проект;
2. вашият проект за изплащане е краткосрочен - безвъзмездните средства по правило се отпускат за кратък период (от няколко месеца до година);
3. имате ясно разработен план за реализиране на вашата бизнес идея, посочващ времевата рамка за постигане на вашите цели;
4. готови сте да поемете определена част от разходите;
5. ще можете да отчитате всяка стотинка, изразходвана от отпуснатите средства.

Въпреки че държавните субсидии са по-скоро предназначени да подкрепят учени и млади професионалисти, средствата от бюджета се разпределят ежегодно за субсидиране на малки форми на собственост в Русия.

Успоредно с това те се разработват на държавно и регионално ниво - информация за съществуващи проекти се представя в териториалните центрове по заетостта и на официалния сайт на Министерството на финансите.

Между другото, чуждестранните инвеститори също търсят обещаващи представители на малкия бизнес и са готови да инвестират доста впечатляващи суми в развитието на интересни проекти. Имайте предвид обаче, че чуждестранните „дарители“ често изискват в замяна дял от собствеността или голям процент от печалбата, а също така поставят условие за официално осигуряване на собственост върху идеята.

Ако не можете без привличане на допълнителни инвестиции, още веднъж се уверете, че решението, което сте взели, е правилно, изчислете всички възможни рискове и си задайте времева рамка за изплащане на заема, която определено ще спазите!

Белолипецкая Дария Николаевна, Чеховская Ирина Александровна
Волгоградски държавен технически университет
Белолипецки Даря, Чехова Ирина
Волгоградски държавен технически университет

Анотация:Дейността на малките предприятия е насочена основно към местния пазар и към решаване на регионални проблеми. Те стават основа за формирането на рационална структура на местната икономика и нейното финансиране. Сферите на малкия бизнес се нуждаят от активно финансиране и държавна подкрепа.

Резюме:Дейностите на малкия бизнес са насочени основно към местния пазар, към решаване на регионални проблеми. Те стават основа за формирането на рационална структура на местната икономика и нейното финансиране. Малките предприятия се нуждаят от финансиране и държавна подкрепа.

Ключови думи:Малък бизнес, финансиране, външен, вътрешен, собствен капитал, заемен капитал, инвестиция, резерв, вноска, фонд, акции, акционерно дружество

Ключови думи:Малък бизнес, финанси, външен, вътрешен, собствен капитал, дългов капитал, инвестиция, резерв, такса, фонд, акции, акционерно дружество

За разлика от големия бизнес, който привлича допълнителни източници на финансиране за своята дейност, в малките предприятия проблемът за намиране и привличане на финансови ресурси възниква както в процеса на развитие, така и в процеса на текущата дейност. Липсата на оборотен капитал е един от най-често срещаните проблеми в малкия бизнес. В тази връзка малкият бизнес изпитва все по-голяма нужда от привличане на допълнителни източници на финансиране.

Днес има доста широк списък от различни начини за привличане на финансови ресурси или форми на финансиране. Традиционно финансовите ресурси се разделят на три основни типа:

Собствени средства (уставен капитал, натрупана нетна печалба)

Заемни средства (дългосрочни и краткосрочни заеми, заеми)

Инвестиции (частни инвестиции, дялове в уставния капитал, субсидии)

Нека се обърнем към анализа на основните форми на финансиране, които са достъпни за малкия бизнес. Според крайния вид на получаване на източниците на средства те могат да бъдат разделени на основни (преки) и производни (косвени). Преките форми на финансиране включват споразумения, в резултат на които малко предприятие директно получава средства като източник на подкрепа за дейността си. Тези форми включват:

банкови заеми

държавни субсидии

натрупаната нетна печалба на предприятието.

Производните форми на финансиране трябва да се разбират като форми на подкрепа за дейността на предприятието, получени не под формата на директни парични средства, а под формата на някакъв актив или действие, което влияе върху растежа на приходите на предприятието.

Тези формуляри ще включват:

лизинг

факторинг

интеграция

сътрудничество.

Трябва да се отбележи, че горните косвени форми на финансиране започнаха да се използват в руската практика сравнително наскоро, като по този начин те формират основата на съвременните инструменти за финансово управление на малките предприятия.

В съвременната литература такива явления като интеграция и сътрудничество не се приписват директно на формите на финансиране. Въпреки че процесът на прилагане на тези мерки влияе както върху растежа на активите на предприятието, така и върху растежа на приходите от продажби на продукти. Ето защо в тази статия ще разгледаме интеграцията и сътрудничеството на малките предприятия като форма на финансиране.

Основните форми на финансиране на предприятието могат да бъдат разделени по функционална насоченост, както и по краен обект на подкрепа.

Таблица 1.

Основни форми на финансиране на малките предприятия.

Източник: по материали

В малките предприятия, поради спецификата на тяхното функциониране и най-често срещаната отраслова принадлежност към търговията, може да няма нетекущи активи; източниците на формиране на текущи активи често са заемни средства и задължения.

Основните източници на заемни средства са търговските банки. Поради редица причини малкият бизнес е привлекателна сфера на дейност за кредитните институции. От гледна точка на банките положителните аспекти на сътрудничеството с малкия бизнес са сравнително кратки периоди на изплащане на заеми, гъвкавостта на малкия бизнес да реагира на промените в пазарните условия, както и способността на малкия бизнес да въвежда нови технологии.

В същото време обаче има редица сериозни проблеми с получаването на заем за малък бизнес. Например, повечето банкови програми за кредитиране на малкия бизнес изискват предоставяне на обезпечение за заема под формата на обезпечение или гаранция. Освен това обезпечението трябва да бъде средноликвидни активи (превозни средства, недвижими имоти). Не всички малки предприятия притежават тези активи. Тук обаче на помощ на малкия бизнес идва форма на финансиране като микрокредитирането. Характеристиките на функционирането на микрофинансовите организации са:

в намаляване на оперативните разходи за предоставяните услуги;

в намаляване на времето за обслужване на клиенти;

при използване на гъвкави изисквания за обезпечение на заема;

при увеличаване на размера на издадения заем въз основа на баланса, предоставен от кредитополучателя и наличието на обезпечение, както и с течение на времето, ако има положителна кредитна история.

Освен това трябва да се отбележи, че руските банки издават малки заеми на малкия бизнес при по-високи лихви. Една от причините за високите лихви по кредитите за малкия бизнес е високият риск при кредитирането. Финансовото състояние на тези предприятия е нестабилно и несигурно, а ниската капитализация значително увеличава риска от неизпълнение на кредита.

Говорейки за инвестиции в малък бизнес, трябва да се отбележи, че основният инвеститор на малко предприятие най-често е държавата. Частните инвестиции са по-често срещани в големите предприятия, защото... инвеститорът планира да получи дивиденти от своите инвестиции, а в мащаба на малък бизнес техният размер няма да бъде толкова голям, а самите инвестиции най-често са от рисков характер. Държавната подкрепа за малките предприятия им осигурява финансова стабилност и способност да се конкурират с големите и средни предприятия. Тази подкрепа се състои в предоставяне на малкия бизнес на данъчни отсрочки, облекчения, инвестиционни заеми, преференциален достъп до банкови кредитни ресурси, намалени лихвени проценти по заеми и други възможности, включително участие в изпълнението на държавни поръчки. Освен това мерките за държавна подкрепа за малкия бизнес включват субсидии. В този случай държавата инвестира средства в малки предприятия условно на безвъзмездна основа. Държавата получава своите „дивиденти“ във времето под формата на данъчни плащания.

Лизингът или финансовият лизинг е най-удобната форма на финансиране за производствените предприятия. Тъй като търговците на дребно не се нуждаят от скъпо оборудване, лизингът е от по-малък интерес за тях. Производствените предприятия имат много по-широк набор от възможни лизингови артикули. Това може да са превозни средства, производствено оборудване или специално оборудване. Чрез лизинг на оборудване реалните активи на предприятието незабавно се увеличават, без да са необходими еднократни капиталови инвестиции.

Друг източник на финансиране за малкия бизнес е факторингът. Факторингът е финансова комисионна операция, при която клиентът прехвърля вземания на факторинг компания, за да получи незабавно по-голямата част от плащането, да гарантира пълно изплащане на дълга и да намали разходите за управление на сметката. Малките предприятия имат много по-малко възможности от средните и големите предприятия; поради това мащабът на производството на малките индустриални предприятия е значително по-малък. В съвременната литература има два основни типа функциониране на малки промишлени предприятия:

малки предприятия, работещи на базата на голям холдинг, съгласно принципа на вертикална интеграция;

малки предприятия, работещи независимо на пазара на свободна конкуренция.

Предприятията от първия тип се характеризират със специализация в производството на ограничен набор от части и възли, по-ниски производствени разходи, което позволява на големия бизнес да пести своите ресурси; производствена гъвкавост, улесняваща бързата му смяна.

Предприятията от втория тип, които извършват самостоятелна дейност на пазара, имат по-голяма независимост, гъвкавост и гъвкавост. Те не са обвързани със специфични изисквания към своите продукти, в резултат на което могат бързо да бъдат преназначени в съответствие с променящите се нужди на пазара. Първоначалната и последваща основна задача на ръководството винаги е да привлича финансови ресурси, тъй като цялата останала ресурсна база на предприятието се формира от източници на средства.

За най-ефективната работа на предприятието е необходимо да се изберат форми на финансиране. Ако е необходимо еднократно инвестиране на значителна сума, най-оптималната форма на финансиране е банков кредит. При липса на активи, както и при необходимост от инвестиции е възможно привличането на средства под формата на микрокредитиране. Ако има нужда от инвестиране на малка сума средства, няма спешност или има възможност за временно изтегляне на собствени средства от обращение, предприятието може да се възползва от държавна субсидия. Ако е необходимо да се актуализират дълготрайни активи, компанията може да използва лизинг. За да увеличите оборотния капитал, най-простото решение е да използвате факторинг. При наличието на високоспециализирано производство, за оптимизиране на финансовата стабилност е препоръчително да се използва принципът на коопериране, т.е. вливането на малко индустриално предприятие в структурата на голяма компания, а при работа на конкурентен пазар е възможно сливането на няколко малки предприятия.

Библиография

Правно положение на малкия и среден бизнес. Причини за несъвършенството на финансовите пазари по отношение на малкия бизнес. Анализ на малкия бизнес като модел на икономическа дейност. Развитие на пазара на дългосрочни кредити в Русия.

Изпращането на вашата добра работа в базата знания е лесно. Използвайте формата по-долу

Студенти, докторанти, млади учени, които използват базата от знания в обучението и работата си, ще ви бъдат много благодарни.

Публикувано на http://www.allbest.ru/

Публикувано на http://www.allbest.ru/

Държавна бюджетна образователна институция за висше професионално образование "Сибирски държавен медицински университет" на Министерството на здравеопазването

руска федерация

Факултет по фармация

Катедра Управление и икономика на фармацията

на тема: Основни източници на финансиране на дейността на малкия (индивидуален) бизнес

Еремеева М.Н.

Томск - 2014 г

Въведение

Предприемаческата дейност, съгласно гражданското законодателство на Руската федерация, е независима дейност, извършвана на собствен риск, насочена към систематично получаване на печалба от използването на имущество, продажбата на стоки, извършването на работа или предоставянето на услуги от лица, регистрирани в това качество по предвидения от закона начин (член 2 от Гражданския кодекс на Руската федерация).

Могат да се разграничат следните признаци:

Първият от тях е извършване на дейност с цел реализиране на печалба. Всеки собственик на имущество има право свободно да се разпорежда с него по свое усмотрение в своя полза, което се изразява по правило в плодовете и доходите от имуществото.

Следващата неоспорима характеристика на предприемаческата дейност е нейното извършване на ваш собствен риск, т.е. на ваша имуществена отговорност. Такъв риск включва поемането от страна на предприемача като собственик на имуществото не само на възможни неблагоприятни последици, но и на допълнителен (специфичен предприемачески) риск в облигационното отношение.

Малкото предприемачество (малък бизнес) е предприемачество, основано на дейността на малки фирми, малки предприятия, които не са официално включени в асоциации.

Финансирането на дейността на малките предприятия е осигуряване на необходимите финансови средства за тяхното формиране и развитие. Размерът на финансирането се определя въз основа на планираните разходи и източниците на тяхното осигуряване. Финансирането идва от различни източници на различни етапи от стратегическото му развитие.

1. Правно положение на малкия и среден бизнес

Правният статут на малкия бизнес се определя от Федерален закон № 209-FZ от 24 юли 2007 г. (с измененията на 5 юли 2010 г.) „За развитието на малкия бизнес в Руската федерация“.

Малките и средните предприятия включват икономически субекти - индивидуални предприемачи, малки предприятия, включително микропредприятия и средни предприятия (чл. 4 от този закон).

Малките и средните предприятия включват потребителски кооперации и търговски организации, включени в Единния държавен регистър на юридическите лица (с изключение на държавните и общинските унитарни предприятия), както и физически лица, включени в Единния държавен регистър на индивидуалните предприемачи и извършващи предприемаческа дейност. дейности без образуване на юридическо лице (наричани по-долу - индивидуални предприемачи), селски (фермерски) предприятия, които отговарят на следните условия:

1) за юридически лица - общият дял на участието на Руската федерация, съставните образувания на Руската федерация, общините, чуждестранни юридически лица, чуждестранни граждани, обществени и религиозни организации (сдружения), благотворителни и други фондове в упълномощения (дял) капиталът (дяловият фонд) на тези юридически лица лица не трябва да надвишава двадесет и пет процента (с изключение на активите на акционерни инвестиционни фондове и взаимни инвестиционни фондове от затворен тип), делът на участието, притежаван от едно или повече юридически лица, които не са малки и средни предприятия, не трябва да надвишава двадесет и пет процента (това ограничение не се прилага за стопански субекти, чиято дейност включва практическо прилагане (изпълнение) на резултатите от интелектуална дейност (програми за електронни компютри, бази данни, изобретения, полезност модели, промишлени дизайни, селекционни постижения, топологии на интегрални схеми, търговски тайни (ноу-хау), изключителните права върху които принадлежат на учредителите (участниците) на такива стопански субекти - бюджетни научни институции или бюджетни образователни институции за висше професионално образование или образователни институции за висше професионално образование, създадени от държавни академии на науките);

2) средният брой служители за предходната календарна година не трябва да надвишава следните максимални стойности на средния брой служители за всяка категория малки и средни предприятия:

а) от сто един до двеста и петдесет души включително за средни предприятия;

б) до сто души включително за малки предприятия; Сред малките предприятия се открояват микропредприятията - до петнадесет души;

3) приходите от продажба на стоки (работа, услуги) с изключение на данъка върху добавената стойност или балансовата стойност на активите (остатъчна стойност на дълготрайни активи и нематериални активи) за предходната календарна година не трябва да надвишава граничните стойности, установени от правителството на Руската федерация за всяка категория малки и средни предприятия.

2. Източник на финансиране на дейностите на малкия бизнес

За да извършва своите бизнес дейности, всяко малко предприятие се нуждае от финансови ресурси, под формата на заемен или собствен капитал. В зависимост от източника се разграничават външно и вътрешно финансиране (фиг. 1).

ориз. 1. Източници на финансиране на малкия бизнес.

Източници на собствени средства са:

· уставен капитал (средства от продажба на акции и дялови вноски на участниците);

· натрупани от предприятието резерви;

· други вноски от юридически и физически лица (целево финансиране, дарения, благотворителни вноски и др.).

Основните източници на набрани средства включват:

· банкови заеми;

· заемни средства;

· средства от продажба на облигации и други ценни книжа;

· разплащателни сметки.

Основната разлика между източниците на собствени и заемни средства се крие в правната причина - в случай на ликвидация на предприятие, неговите собственици имат право върху онази част от имуществото на предприятието, която остава след разплащания с трети страни.

Основните източници на финансиране са собствени средства. Нека дадем кратко описание на тези източници.

Уставният капитал представлява размера на средствата, предоставени от собствениците за осигуряване на разрешената дейност на предприятието. Съдържанието на категорията „уставен капитал“ зависи от организационната и правната форма на предприятието:

· за държавно предприятие - оценка на имущество, предоставено от държавата на предприятието с право на пълно стопанско управление;

· за дружество с ограничена отговорност - сборът от дяловете на собствениците;

· за акционерно дружество - общата номинална стойност на акциите от всички видове;

· за производствена кооперация - оценка на имуществото, предоставено от участниците за извършване на дейност;

· за предприятие под наем - размерът на депозитите на служителите на предприятието;

· за предприятие от различна форма, разпределено в самостоятелен баланс, - оценката на имуществото, предоставено от неговия собственик на предприятието с право на пълно икономическо управление.

При създаването на предприятие вноските в неговия уставен капитал могат да бъдат парични средства, материални и нематериални активи. В момента на прехвърляне на активи под формата на вноска в уставния капитал, собствеността върху тях преминава към икономическия субект, т.е. инвеститорите губят правата на собственост върху тези обекти. По този начин, в случай на ликвидация на предприятие или оттегляне на участник от дружество или съдружие, той има право само на обезщетение за своя дял в остатъчното имущество, но не и на връщане на обекти, прехвърлени му наведнъж в под формата на вноска в уставния капитал. Следователно уставният капитал отразява размера на задълженията на предприятието към инвеститорите.

Уставният капитал се формира по време на първоначалното инвестиране на средства. Стойността му се обявява при регистрация на предприятието и всякакви корекции на размера на уставния капитал (допълнителна емисия на акции, намаляване на номиналната стойност на акциите, извършване на допълнителни вноски, приемане на нов участник, присъединяване на част от печалбата и др. .) се допускат само в случаите и по начина, предвиден от действащото законодателство и учредителните документи.

Формирането на уставния капитал може да бъде придружено от формирането на допълнителен източник на средства - премия от акции. Този източник възниква, когато по време на първоначалната емисия акциите се продават на цена над тяхната номинална стойност. При получаването на тези суми те се кредитират в допълнителен капитал.

Печалбата е основният източник на средства за динамично развиващото се предприятие. В баланса присъства в явен вид като неразпределена печалба, а също и в завоалиран вид - като средства и резерви, създадени за сметка на печалбата. В условията на пазарна икономика размерът на печалбата зависи от много фактори, основният от които е съотношението на приходите и разходите. В същото време действащите регулаторни документи предвиждат възможност за определено регулиране на печалбите от ръководството на предприятието. Тези регулаторни процедури включват:

· промяна на границата на класифициране на активите като дълготрайни активи;

· ускорена амортизация на ДМА;

· прилаганият метод на амортизация на малоценни и бързо износващи се вещи;

· ред за оценка и амортизация на нематериални активи;

· процедурата за оценка на вноските на участниците в уставния капитал;

· избор на метод за оценка на материалните запаси;

· редът за отчитане на лихвите по банкови заеми, използвани за финансиране на капитални вложения;

· процедурата за създаване на резерв за съмнителни дългове;

· процедурата за приписване на определени видове разходи към себестойността на продадените стоки;

· състав на режийните разходи и начин на разпределението им.

Печалбата е основният източник за формиране на резервен капитал (фонд). Този капитал е предназначен да компенсира неочаквани загуби и възможни загуби от стопанска дейност, т.е. има застрахователен характер. Процедурата за формиране на резервен капитал се определя от нормативни документи, регулиращи дейността на предприятие от този тип, както и от неговите уставни документи.

Допълнителният капитал като източник на средства за предприятието се формира, като правило, в резултат на преоценка на дълготрайни активи и други материални активи. Нормативните документи забраняват използването му за потребителски цели.

Специфичен източник на средства са средствата за целево и целево финансиране: безвъзмездно получени ценности, както и неотменими и възстановими държавни средства за финансиране на непроизводствени дейности, свързани с поддържането на обекти за социално-културно-битово и битово-битово обслужване, за финансиране на разходите за възстановяване на платежоспособността на предприятия, намиращи се на пълно бюджетно финансиране и др.

Сравняването на различни методи на финансиране позволява на предприятието да избере най-оптималния вариант за финансова подкрепа за оперативни дейности и капиталови разходи. Трябва също да се отбележи, че развитието на пазара на дългосрочни кредити в Русия е възможно само ако икономическата система е стабилизирана, т.е. преодоляване на спада на производството, намаляване на темпа на растеж на инфлацията (до 3-5% годишно), намаляване на банковия лихвен процент до 15-20% годишно, премахване на значителен бюджетен дефицит.

Най-често срещаният външен източник на финансиране са заемите, отпуснати на малкия бизнес.

Кредитирането на малкия бизнес, като правило, се извършва от кредитни организации - банки, както и специализирани финансови организации. Ясно е, че заемът за малък бизнес е доминиращ сред всички източници на финансиране, тъй като основните притежатели на средства са банките. За предприятията, или както се казва, за предприятията от реалния сектор на икономиката, парите са изключително средство на предприемаческия процес и са постоянно в движение. Банките, напротив, консолидират средства, така че банката е една от основните финансови институции, където можете да получите пари, за да организирате и развивате бизнеса си за дълго време. предприемачество финансов бизнес заем

Въпреки че кредитирането на малък бизнес е доминиращият източник на външно финансиране, получаването на заем за малък бизнес всъщност е много трудно. Въпреки факта, че наскоро имаше оферти за малкия бизнес - заеми за един ден, реалното състояние на нещата с кредитирането на малкия бизнес оставя много да се желае.

Основната причина за това е, че банките гледат на малкия бизнес като на най-рисков и незащитен. Освен това малките предприятия като правило не бързат да покажат капитализацията си, следователно банките, разбирайки това, смятат, че малките предприятия са краткотрайни и съответно не са надеждни като клиент за кредитиране. Поради това банките имат специални изисквания за получаване на заем за малък бизнес.

3. Финансови проблеми на малкия бизнес и микрофинансирането

Основните проблеми в развитието на малките предприятия са и от финансово естество, което се изразява в: - намаляване на платежоспособното търсене на продуктите на малките предприятия;

Липса на оборотен капитал поради значително намаляване на оборота (обем на производство и продажби) на малките предприятия (особено в строителството, производството на строителни материали, транспортирането на товари, търговията с нехранителни стоки);

Нарастване на просрочените задължения на фирми към банки, лизингови компании и контрагенти при липса на система за тяхното преструктуриране;

Разработване на система за неплащане;

Липса на достъп до банково кредитиране (поради затягане на изискванията към кредитополучателите и повишаване на лихвите по кредитите).

Днес финансирането на малкия бизнес идва от три основни източника: собствен капитал, бюджетни средства и заеми. В този случай структурата на разпределението е следната: бюджетните средства и заемите представляват не повече от 10%, въпреки факта, че по-голямата част от тези източници идва от собствения капитал. Тази диспропорция се отразява в структурата на оборота на малките предприятия. Имайки значителен оборот (за първата половина на 2010 г. той възлиза на 4 454 481,9 милиона рубли), малките предприятия показват печалба от не повече от 1%. Тази тенденция показва, че малкият бизнес няма средства за разширеното си възпроизводство. Същата тенденция води до висок дял на сенчестия паричен оборот. Преодоляването на този проблем е възможно чрез разширяване на достъпа на малкия бизнес до „евтини“ ресурси. Микрофинансирането може да играе важна роля в това. Микрофинансовата дейност се отнася до дейността на юридически лица, които имат статут на микрофинансираща организация, както и други юридически лица, които имат право да извършват микрофинансова дейност при предоставяне на микрокредити (микрофинансиране).

4. Кратки анализи на малкия бизнес

Таблица 1. Сравнителен анализ на предимствата и недостатъците на малкия бизнес

Ролята на малкия бизнес в икономиката на страната

Таблица 2. Анализ на малкия бизнес като модел на икономическа дейност

Фигура 2. Разширено „дърво“ на проблемите на руския малък бизнес

5. Причини за несъвършенството на финансовите пазари по отношение на малките предприятия

Фигура 3

6. Финансови инструменти, използвани за увеличаване на потока от различни видове финансиране към малкия бизнес

Фигура 4

Заключение

В момента в руската икономика основният източник за повишаване на ефективността на производството, насищане на пазара с необходимите стоки и услуги и повишаване на стандарта на живот на населението е развитието на малкия бизнес.

Малкият бизнес осигурява необходимата мобилност в пазарни условия, създава дълбока специализация и коопериране, без които е немислима неговата висока ефективност. Той е способен не само бързо да запълва ниши, възникващи в потребителската сфера, но и сравнително бързо да се изплаща, създавайки атмосфера на конкуренция и това е може би най-важното нещо, без което пазарната икономика е невъзможна.

В развитите страни с установена пазарна икономика малките предприятия се радват на държавна подкрепа, тъй като осигуряват конкурентна среда, необходима за нормалното функциониране на националната икономика, насърчават растежа на индустриалното производство, подобряват технологичните процеси и намаляват безработицата. Държавната подкрепа е особено необходима за малкия бизнес в контекста на прехода на планова икономика към пазарна икономика, когато предприемачите влизат в конкуренция с монополните структури, които са се развивали в продължение на много години, доминиращи на вътрешния и външния пазар, притежаващи големи финансови, материални и човешки ресурси и като правило се основава на най-ефективните източници на суровини.

Референции

1. Батичко, В.Т. Бизнес право / V.T. Батичко // Административно-управленски портал [Електронен ресурс]. - Електрон. Дан. - Таганрог, 2011 г.

2. Буев, В. Малък бизнес: актуално състояние и проблеми на финансирането / В. Буев, А. Шамрай, А. Шестоперов // Национален институт за системно изследване на проблемите на предприемачеството [Електронен ресурс]. - Електрон. Дан. - Москва, 2010 г

3. Бурлуткин, Т.В. Анализ на източниците на финансиране за малки предприятия / T.V. Бурлуткин // Бизнес. образование. вярно Бюлетин на Волгоградския институт по бизнес, - 2012. - № 3 (20). - С. 243

4. Източници на финансиране на предприятия [Електронен ресурс] / STARTUP - 2012.

5. Кошелева Т.Н. Финансиране на дейността на малкия бизнес в процеса на неговото стратегическо развитие / T.N. Кошелева // Институт по бизнес и право [Електронен ресурс]. - Електрон. Дан. - Санкт Петербург, 2010 г

6. Михайлов А. Финансиране на малък бизнес – кредити за малък бизнес

7. Малък бизнес [Електронен ресурс] / Уикипедия – свободната енциклопедия. - Електрон. Дан. – Режим на достъп: https://ru.wikipedia.org/wiki/ Small_entrepreneurship. - капачка от екрана

8. Организация на стопанската дейност. Графики и таблици: учебник / съст. В.П. Попков, Е.В. Евстафиева. - Санкт Петербург, 2007. - 67 - 70 с., 202-203 с.

Публикувано на Allbest.ru

Подобни документи

Развитието на малкия бизнес в Русия и неговото съвременно значение. Критерии за класифициране на предприятията като малки. Характеристики на данъчното облагане на малкия бизнес в Руската федерация. Анализ на различни данъчни режими, оценка на ефективността на тяхното прилагане.

курсова работа, добавена на 25.09.2014 г


Теоретична характеристика на икономическата същност на инвестиционната подкрепа за малкия и среден бизнес. Инвестиционни ресурси и източници на тяхното финансиране. Оценка на инфраструктурата на малкия и среден бизнес в Република Казахстан.

дисертация, добавена на 11/09/2010


Концепцията за малки предприятия и държавна регистрация на малки предприятия. Анализ на финансови и икономически показатели по примера на Okey Service LLC. Стандартизирана регулация на данъчното облагане на малкия бизнес.

дисертация, добавена на 26.11.2008 г


Преглед на състоянието на данъчната система на Украйна, мястото на данъците в икономическата система и развитието на малкия бизнес. Изследване на регулаторния механизъм за данъчно облагане на малкия бизнес и влиянието му върху социално-икономическите резултати.

статия, добавена на 19.11.2011 г


дисертация, добавена на 01.12.2017 г


Количествени показатели за дейността на малкия бизнес в Бийск, Алтайска територия за 2006-2007 г. Характеристика на данъчните постъпления в местния бюджет от малкия бизнес. Програмни дейности, насочени към подкрепа на предприемачеството.

резюме, добавено на 15.11.2010 г


Провеждане на анализ на текущата система за преференциално данъчно облагане на малкия бизнес: идентифициране на принципи, предимства и недостатъци. Проучване на практиката за прилагане на специални режими за налагане на мита върху малкия бизнес в Русия.

дисертация, добавена на 25.03.2010 г


Еволюция на данъчната система на малкия бизнес. Опростена система за данъчно облагане, счетоводство и отчетност за малкия бизнес. Единен данък върху условния доход за определени видове дейности.

курсова работа, добавена на 12/05/2005


Основните етапи на развитие и законодателна дефиниция на малкия и среден бизнес в Русия. Опростена система за данъчно облагане, счетоводство и отчетност за малкия бизнес. Единен данък върху условния доход за определени видове дейности.

тест, добавен на 01.04.2016 г


Концепцията за малък бизнес, неговата статистика. Анализ на опростената система за данъчно облагане на малкия бизнес. Проблеми на руския малък бизнес, начини за тяхното решаване. Законодателство на Руската федерация и предложения за промяна на системата за държавна подкрепа.

3. Източници на финансиране на малкия бизнес

Финансирането на малките предприятия в страните с развита пазарна икономика се осъществява както от вътрешни, така и от външни източници. Според руското законодателство като външни източници на финансиране могат да се използват целеви банкови депозити, акции, акции, технологии, автомобили, заеми, търговски марки и интелектуални ценности. Основните вътрешни източници на набиране на средства са финансови ресурси и резерви във фермата на предприемача-инвеститор, тоест печалба, както и амортизационни такси, парични натрупвания и спестявания на предприемачите, средства от бизнес застраховка, парични суми, получени като неустойки , глоби и др. Неформалният капиталов пазар (вътрешен източник на финансиране) включва заемане на пари от роднини и приятели. Този източник се използва от над 1/3 от предприемачите у нас.

Според Федералната програма за подкрепа на предприемачеството за 1998-1999 г. финансирането и развитието на инфраструктурата на малкия бизнес трябва да се извършва чрез Фонда за подкрепа на предприемачеството и развитието на конкуренцията към Държавния комитет на Руската федерация за антимонополна политика и подкрепа на нови Икономически структури. Участието на Фонда във финансирането е дялово. Един от основните принципи на неговата дейност е условието за връщане на средствата. Фондът получава право да действа като залогодател, гарант и поръчител по задълженията на предприятията.

Нека опишем накратко механизма за кредитиране на малкия бизнес. Първо се избират проектите и програмите, подадени във Фонда. На този етап основната задача е да се идентифицират проекти, които отговарят на икономическите приоритети на правителството. В бъдеще директните кредитни операции и контролът върху тяхното използване се извършват от Фонда съвместно с Mezheconomsberbank и неговите местни банки-агенти. Mezheconomsberbank е поела определени задължения, които й позволяват да: предоставя банкови гаранции на малкия бизнес за получаване на заеми от търговски банки; увеличаване на ресурсите за кредитиране на малкия бизнес със средства от Генералната банка; управлява банковата система за подпомагане на предприемачеството; получават дивиденти върху инвестирания капитал.

Банката агент разпределя кредитни ресурси стриктно в съответствие със списъка на проектите, одобрени по установения ред от Фонда, и в рамките на кредитната линия, открита от Mezheconomsberbank. Размерът на надбавката, начислена от банката агент, се определя в междубанковото споразумение с Mezheconomsberbank и не може да надвишава 5%.

Временната наредба от 25 ноември 1993 г. съдържа основните изисквания, които ще бъдат представени при разглеждане на молби за кредит. По-специално се предвижда делът на заема в общия размер на финансирането на проекта да бъде по правило 50% (но не повече от 70%). Останалите средства се набират от предприемача от други източници, предимно негови собствени. Колкото по-голям е дялът на инвеститора във финансирането на проекта, толкова по-ниска е лихвата по кредита. Максималният срок за изпълнение на проекта и погасяване на кредита е 1,5 години (за индивидуални проекти - до 2 години).

При сключване на споразумения с банки-агенти за предоставяне на кредитни ресурси, Mezheconomsberbank, за да осигури навременно изплащане на заема и плащане на лихви, забранява използването на кредитни ресурси, получени от банката-агент за кредитиране на депозитни сметки, извършване на междубанкови кредитни операции , закупуване на свободно конвертируема валута, както и отклоняване на средства за други цели, непредвидени в договора. За да получат заем, малките предприятия представят съответните документи на регионалните власти, които в рамките на един месец, след извършване на независим преглед на проекта, издават заключение относно целесъобразността на отпускането на средства за него. След това въз основа на тях се формира регионална програма, която се изпраща в изпълнителната дирекция на фонда.

Недостатъкът на системата за предоставяне на заеми чрез фонда е нейната тромавост. Според нас е препоръчително да се създаде консултативен и препоръчителен съвет към Фондацията от представители на обществени сдружения на малки предприятия, представлявани от Търговско-промишлената камара на Руската федерация, банкови структури, заинтересовани министерства и ведомства.

Като се има предвид общото състояние на руската икономика и значителния бюджетен дефицит, единственият реален външен източник на финансиране за малкия бизнес в момента е банковият заем. За малкия бизнес, поради високите рискове, свързани с предоставянето на заем, кредитните сделки трябва да се извършват срещу някакъв вид обезпечение: недвижими имоти, стоки, ценни книжа. Необходимо е по-широко използване на нетрадиционните видове финансови услуги. Приблизителна схема за финансиране на малко предприятие чрез лизингов заем е следната: предприятието иска да закупи ново оборудване; банката плаща за тази услуга, тоест 100% от цената на оборудването; фирмата или го взема на лизинг от банката, или ползва лизингов кредит с последващо закупуване. Срокът на такъв заем варира от 2 до 6 години. Има и лизинг на недвижими имоти: изграждане на сграда от банка и отдаването й под наем на предприятие с условие за последващото й закупуване. При факторинговите операции, ако платецът не успее да изплати вземанията, те се възлагат на факторинг отдела на банката, като последният заплаща процент от размера на иска, посочен в договора. Така в този случай се получава цедиране на просрочено задължение.

Функционирането на малки предприятия и кредитни институции в условията на пазарна икономика, от една страна, изисква решаване на проблема с разработването на критерии за платежоспособност на кредитополучателя, а от друга, анализ на условията за отпускане на заеми и принципите на тяхното използване. Кредитната институция трябва да е сигурна, че финансираната компания разполага със средства за плащания и способността си да изплати заема навреме. Въз основа на данните от баланса е възможно да се прецени колко рентабилно е предприятието и размера на риска, поет от банката.

При изчисляване на кредитоспособността на предприятието се използват следните показатели за неговата финансово-икономическа дейност: коефициент на финансово покритие - характеризира общата кредитоспособност на предприятието - съотношението на текущите активи към текущите пасиви; коефициент на текуща ликвидност - съотношението на паричните средства, средствата за сетълмент и текущите активи на предприятието към текущите задължения; коефициент на абсолютна ликвидност - съотношението на паричните активи на предприятието към текущите пасиви; съотношение на собствения и привлечения капитал – то характеризира финансовата стабилност на предприятието; коефициент на оборотен капитал - отношението на собствения капитал към общия баланс.

Класът на кредитоспособност на клиентите се определя чрез сравняване на стойностите на финансовите коефициенти, получени въз основа на показателите на баланса, с нивото на критерия, характерно за този клас от техния рейтинг. Средните за индустрията стойности на финансовите съотношения трябва да се използват като индикатори за такива нива.

Въз основа на представените клиентски досиета и техните гаранции, търговските банки трябва да разработят собствени планове за финансиране на малки и средни предприятия, като определят обема и условията на тяхното кредитиране. Възможна е следната процедура за предоставяне на заеми за тях:

Изготвяне на клиентско досие;

Разработване на план за финансиране;

Сравнение на заема с резултатите от дейността на предприятието, ако заемът покрива 50-80% от разходите му;

Определяне на класа на кредитоспособност на предприятието;

Избор на лихвен процент по кредита (може да бъде постоянен или променлив);

Изчисляване на срока за изплащане на кредита;

Вземане на решение относно срока на кредита;

Определяне на редовността на погасяване на кредита;

Изготвяне на договор (споразумение за връщане);

Проверка и контрол на различните етапи от изпълнението на договора;

В случай на забавяне на изпълнението или неизпълнение на условията на договора - съвместни действия за коригиране на ситуацията.

Създаването на специална мрежа от търговски банкови структури за финансиране на малки предприятия е един от належащите проблеми. За да се увеличи интересът на банките към подобни дейности, е необходимо да се предвиди, в допълнение към общите (намаляване на лихвения процент 1,5 пъти съгласно Указ на президента на Руската федерация от 22 декември 1993 г.), допълнителен система от облекчения и приоритети, например препоръчване на пълно или частично освобождаване от данъци на печалбите на банките, получени от инвестиране в малък бизнес, и също така определяне, заедно с Централната банка на Русия, процедурата за компенсиране на търговските банки за обезщетения по целеви заеми за малки предприятия.

Появата на организация за ресконтиране на кредити ще стимулира търговските банки да посредничат и кредитират малкия бизнес. Такива програми за редисконтиране са привлекателни, защото водят до увеличаване на кредитния портфейл без ненужно натоварване на собствените ресурси на банките.

Външен извънбюджетен източник на финансиране за малкия бизнес, освен търговските банки, е частното или спонсорското финансиране. На Запад малка компания често е подкрепяна от голяма частна корпорация, която се интересува от резултатите от работата на определени предприятия, например рискови компании, които поемат риска от проектиране, технологично и проектно развитие на фундаментално нови технологии, техните експериментални и индустриално развитие.

Основният стимул за рискови инвестиции е печалбата от увеличаването на стойността на акциите на компанията. Кредиторът очаква, че последният, след като бързо достигна етапа на масово производство на нови оригинални продукти, ще започне да носи увеличени печалби. В този случай финансистът, предоставил заем в замяна на акции на новата компания, ще може да продаде своя дял от ценни книжа с голяма печалба. Въпреки че много фирми за рисков капитал се провалят (и следователно предоставените им средства трябва да бъдат отписани като загуби), печалбата, получена от успешни проекти, си струва повече от риска. Използването на рисков капитал все още не е широко разпространено в руската бизнес практика, въпреки че вътрешното законодателство предвижда възможност за участие в инвестиционни дейности както на физически лица, така и на предприятия от различни организационни и правни форми.

Друг външен извънбюджетен източник на финансиране за малките предприятия може да бъде съвместното инвестиране. Например в Германия банките и застрахователните компании създават специални фирми, които участват в капитала на малки и средни предприятия. Съвместните инвестиции у нас са възможни чрез договорни споразумения за финансиране на всякакви разработки. В зависимост от естеството на извършената работа и постигнатите договорености между страните, финансирането се осъществява чрез частично авансово плащане (финансиране) или предплащане.

От особен интерес е такъв външен източник на финансиране като привличане на капитал чрез емитиране и пласиране на акции и други ценни книжа чрез посредничеството на инвестиционни институции. Съществен недостатък на корпоратизацията като начин за привличане на допълнителни средства е възможността за частична или пълна загуба на независимост от страна на финансираното предприятие емитент.

Търговските банки биха могли да организират сътрудничество между местните финансови и промишлени групи и малкия и среден бизнес чрез договорни, подизпълнителски и лизингови отношения. Това ще ни позволи да съчетаем мобилността, гъвкавостта, инициативата на малкото производство и силата и влиянието на големите предприятия. В резултат на това ще се увеличи конкуренцията сред малкия и среден бизнес за договори с корпорации.

Финансирането на малък бизнес може да бъде улеснено от програми за заеми и множество регионални, градски и доверителни фондове. Тъй като дейността на самите малки предприятия е насочена главно към местния пазар, много финансови въпроси трябва да бъдат решени с участието на местните власти. Последните трябва да определят основните насоки за подпомагане на предприемачеството, да разработят набор от необходими мерки и да намерят материално-технически и финансови ресурси за тяхното изпълнение от регионални източници.

Според Федералната програма за държавна подкрепа за малкия бизнес в Руската федерация за 1998-1998 г. приходите от дейността на Федералния фонд за подкрепа на малкия бизнес, преобразуван от Фонда за подкрепа на предприемачеството и развитието на конкуренцията и администриран от Държавния комитет на Руската федерация за подкрепа и развитие на малкия бизнес, остават държавни и общински средства на тяхно разположение, не подлежат на данъчно облагане и са насочени към изпълнението на целите и задачите, предвидени от федералния закон.

Дружествата за взаимно кредитиране и търговско-промишлените камари, действащи като гаранти по заеми, биха могли да играят основна роля в организирането на финансиране за малкия бизнес в регионите. Общество за взаимно кредитиране - асоциация на застрахователна организация и банка за финансиране на малки предприятия. Той получава правото да извършва всички краткосрочни банкови операции, с изключение на издаването на целеви заеми, предимно стокови комисионни, счетоводство и обезпечаване на сметки. Тези публични структури трябва също така да дават на търговските банки или градските фондове своите препоръки за кредитиране на отделни предприятия след подходяща проверка на тяхното финансово състояние. В тези случаи заемът може да бъде издаден без обезпечение.

III. Заключение: Перспективи за малкия бизнес в Русия

Едно от решаващите направления за развитие на руската икономика е структурното преструктуриране на промишлеността, предназначено да осигури по-специално разгръщането на мрежа от малки промишлени предприятия. Ролята на този сектор е наистина голяма, тъй като допринася за пазарно ориентираното производство на инвестиционни и потребителски стоки, възстановяването на „веригите“ на технологичното сътрудничество, стимулира духа на предприемачеството, иновативната дейност и в крайна сметка осигурява растежа на БВП, бюджетните приходи и заетостта и решаването на други социално-икономически проблеми. В региони с благоприятни условия за развитие на малки предприятия, например в Москва, структурното преструктуриране вече даде положителни резултати.

Развитието на руските малки промишлени предприятия (включително научноизследователски и развойни предприятия, насочени към технологични иновации) има някои особености. Сред последните те обикновено включват принудителна диверсификация на дейностите, желание за максимална независимост (включително пасивно отношение към участие в съюзи, асоциации, асоциации, дружества за взаимно заемане и други форми на предприемаческа самоорганизация), фокус върху производството на краен продукт, слабост на управлението, недостатъчно развита поддържаща инфраструктура и др. Човек не може да не се съгласи с всичко това, но не по-малко специфичен е въпросът кой точно в Русия е или в близко бъдеще ще може да действа като инициатор, организатор и инвеститор на индустриални проекти в сферата на малкия бизнес. Изглежда, че три основни категории физически или юридически лица могат по принцип да кандидатстват за тези роли.

Става дума, на първо място, за носителите на тези научно-технически знания, които имат перспектива да бъдат внедрени в продукти с високо пазарно търсене. Като правило, това са служители на научни и технически организации и промишлени предприятия (понякога екипи от отделните им подразделения), които имат „ноу-хау“, научни и технически ресурси и др., придобити през предходния период. Този вид специалисти на „ITER”, разбира се, имат известен потенциал за реализиране на иновативни индустриални проекти, но на практика той не винаги се реализира поради добре известните финансови, организационни, маркетингови, правни и други многобройни проблеми, които са свързани с това. с откриване на малък бизнес в Русия.

Реална помощ от федералните и местните власти при изпълнението на индустриални проекти за тази група хора може да дойде от разгръщането на система от бизнес инкубатори, които предоставят лабораторни и производствени площи и предоставят технически, организационни, информационни и други необходими услуги за стартиране предприемачи. Но в условията на остър недостиг на бюджетно финансиране за нуждите на развитието на малкия бизнес, съответните надежди са много слаби. Днес дори много от вече създадените бизнес инкубатори са неактивни (70% в Зеленоград).

Второ, инициаторите за създаване на малки промишлени предприятия могат да бъдат големи производствени организации, както и финансови и кредитни институции. Много от първите обаче сега сами изпитват много сериозни финансови затруднения и интересите им понякога са принудени да лежат в съвсем различни области. Освен това, за разлика от ситуацията в страните с развита пазарна икономика (особено в Япония, където корпорациите, както е известно, предоставят много значителна подкрепа на малкия бизнес, не само финансово, но и по отношение на технологии за управление, маркетинг, контрол на качеството , и т.н.) и т.н.) Руските големи индустрии са склонни да поглъщат и включват малки предприятия в своите структури. Ситуацията, която беше типична за втората половина на 80-те години, когато големите предприятия създаваха малки „у дома“, често (докато извличаха нелегални доходи), сега се промени радикално дори и сравнително успешно работещи предприятия, които очевидно не работят , няма за дълго време да следват политика на „отделяне“ на техните структурни подразделения в независими производствени единици (изключвайки, разбира се, посредническите организации или поне линията на насърчаване на такива инициативи отвън. Реална подкрепа за малките промишлени предприятия предприемачеството от големите индустрии, както е известно, се основава на реални връзки за сътрудничество (доставка на компоненти, нестандартно технологично оборудване и др.); - индустриално сътрудничество, може да се приеме, че ще продължи дълго време.

Търговските банки в момента се характеризират с процеси на капиталова консолидация чрез сливания, придобивания и др. Опитът показва, че кредитирането на малкия бизнес не е в интересите на мощни търговски банкови структури; Те са още по-малко склонни да се занимават с независимо търсене и подбор на инвестиционни проекти в областта на малкия бизнес (същото може да се каже и за други финансови и кредитни институции). Що се отнася до отпускането на заеми на малки предприятия за изпълнение на индустриални проекти под гаранции от държавни агенции, такива механизми все още не са напълно разработени.

Трето, контингентът от потенциални организатори и инвеститори на малко промишлено предприемачество включва, изглежда, самите малки и средни предприятия, работещи както в областта на търговията и посредническите услуги, така и директно в производството. Поради засилването на конкуренцията и естественото затягане на външните условия на работа, малките предприятия в тези области показват желание за диверсификация, разширяване на профила си и прехвърляне на инвестиционни потоци към нови индустрии. В тази връзка производственият сектор започва да представлява сериозен интерес за разглежданите потенциални инвеститори.

Мотивите за такъв извод са следните.

Първо, търговските и посредническите предприятия могат да се интересуват от независимо производство на продукти, свързани с тяхната дейност (или пряко контролиране на производството), като по този начин спестяват транзакционни операции, определят асортимента и качеството и в известен смисъл монополизират дистрибуторските мрежи на този продукт. стоки.

На второ място, наличието в промишлеността на неизползвани или недостатъчно използвани производствени мощности, често доста модерни по своите технологични възможности и характеристики, позволява те да се използват доста изгодно или чрез лизинг, или чрез закупуването им от собственика.

Трето, производството на конкретен продукт може да бъде осигурено с необходимите материали и компоненти при много изгодни договорни условия, ако производителите на тези материали изпитват затруднения с продажбите. Четвърто, не са изолирани случаите, когато някои ресурси, предимно природни (продукти от първичните индустрии), директно продавани на вътрешния или външния пазар, дори и с плитка степен на преработка, могат да имат значително по-висока цена. Пето, малкият бизнес, както е известно, е особено адаптиран към регионите, в които работи. В това отношение неговото развитие е силно повлияно от политиката на местните администрации, които, както е предвидено в държавната програма за подкрепа и развитие на малкия бизнес, адаптират параметрите, определени от федералните закони, към условията на съответните региони. Така през 1997 г. в повече от 40 региона на Русия бяха създадени подходящи фондове за подкрепа, инфраструктурата се развиваше, поддържаха се програми и др. За много регионални администрации е за предпочитане активирането на малко промишлено производство, което позволява на първо място да се решат проблемите с наемането на квалифицирани работници, освободени поради затварянето на големи промишлени предприятия. Трябва да имаме предвид: малките промишлени предприятия се контролират много по-лесно от организациите, да речем, търговията и общественото хранене, което опростява събирането на данъци и други плащания.

Третата разглеждана група потенциални организатори е и най-заможната откъм инвестиции. Структурите на малкия бизнес разполагат с реални средства за създаване на основен и оборотен капитал, които осигуряват стартови условия за дребномащабно промишлено производство. Наличието на такива средства позволява на въпросните структури да преразпределят потока от финансови ресурси между областите на дейност, което допринася за ефективността на изпълнението на индустриални проекти. Освен това е важно да се отбележи: действащите малки предприятия имат установени модели на взаимодействие с финансови и кредитни институции, както и собственост под формата на недвижими имоти и материални запаси, което ги улеснява при получаването на заеми, необходими за осъществяването на инвестиционни промишлени проекти. И накрая, най-важното предимство на тази група инвеститори, които са готови да диверсифицират своята предприемаческа дейност, е опитът в практическото управление, който обикновено толкова липсва в началния период на бизнес дейност.

Горното ни позволява да твърдим, че в обозримо бъдеще инициативите за създаване и инвестиране в малки индустриални предприятия ще идват предимно от малки организации в непроизводствената и производствената сфера. Това твърдение предполага поне два основни извода относно съдържанието на действията, насочени към подкрепа на подобни инициативи.

Първият е държавата, в лицето на нейните федерални и регионални власти и управление, да създаде условия за навлизане на частен капитал в реализирането на малки индустриални проекти. Тук има редица възможности, като по-специално приоритетни гаранции на заеми за тези програми и въвеждане на данъчни ваканции за периода на тяхното изпълнение, намаляване или премахване на данъци върху част от печалбата, разпределена за инвестиционни цели. Списъкът с мерки на такава политика може да бъде продължен въз основа на обобщаване както на първия вътрешен опит, така и на богатата чуждестранна практика за подкрепа на малкия бизнес от държавните агенции (Администрацията за малък бизнес и нейните регионални органи на Съединените щати, Агенция за малки и средни предприятия към Министерството на външната търговия и промишлеността на Япония, Занаятчийските камари на Германия и Франция и др.).

Второто заключение се отнася до избора на индустриални проекти, т.е. въпросът как инициаторите за създаване на малки промишлени предприятия могат да определят оптималните области на приложение на своите предприемачески усилия, местоположение, мащаб на дейност и др. Изучаването на чуждестранен опит едва ли може да помогне за решаването на този проблем, въпреки че данните за индустриалната специализация на малкия бизнес редовно се публикуват от съответните национални и международни организации (разликите между икономиките на Русия и страните с развита пазарна система са твърде значителни). Структурите на малкия бизнес нямат организационни и финансови възможности да сформират експертни комисии, способни (по отношение на броя и нивото на квалификация на членовете си) да оценят приоритетите на проектите по необходимия набор от критерии. По-лошо, задачата понякога не е толкова в избора на най-добрия проект от наличните алтернативи, а в намирането на самите алтернативни проекти.

Какъв вид алгоритъм може да се адаптира към руската реалност за търсене на индустриални проекти, които са приложими за малки бизнес структури? Отправната точка трябва да бъде идентифицирането на основните фактори, които ограничават областите на възможни решения: ресурсен потенциал, приоритети, рискове, пазари. Факторът „Ресурсен потенциал“ включва възможностите за: използване на собствени средства, получаване на заеми и облаги и дялово участие на други инвеститори. Факторът „приоритети“ се разкрива, както следва: наличие на ефективно търсене, висока рентабилност, кратки периоди на продажба, висока ликвидност, включване в приоритетите на индустриалната политика. Факторът „рискове“ обхваща политически, икономически, конкурентни и технологични рискове, а факторът „пазари“ обхваща вътрешни монополни, регионални монополни и експортни монополни пазари, вносно-заместващи и свободни пазари. Определянето на факторите и техния състав ви позволява да изградите двумерна матрица за вземане на решения и субективно да оцените важността на стойностите на нейните редове и колони. Идентифицираните по този начин инвестиционни приоритети показват области за търсене на потенциални проекти.

Предложеният подход за решаване на проблема с избора на инвестиционни проекти в областта на малкия бизнес се основава на субективна оценка на факторите и техния състав. Тази оценка обаче би могла да бъде значително обективизирана с определени организационни усилия от страна на държавните агенции, подкрепящи предприемачеството. Те биха могли, първо, да разработят списъци с приоритетни проблеми от секторен или регионален характер. Второ, определянето на състава на факторите и разкриването на съдържанието на техните елементи, необходими за избора на индустриални проекти, може да се организира чрез провеждане на представителни проучвания (на доброволна основа) на ръководителите на бизнес структури и публикуване на съответните средни стойности. По този начин потенциалните инвеститори ще имат възможност да получат надеждни изходни данни за избор на индустриални проекти в областта на малкия бизнес.

Зависи от регионалните и местните администрации, отколкото от големите и средни предприятия. Следователно разглеждането на регионалните особености на развитието на малкия бизнес в Русия днес изглежда уместно. Във всеки регион предприемачеството се развива по свой начин, в зависимост от физико-географската структура, икономическия компонент, политическата и административната структура...

Заместник-губернаторът на Краснодарския край Александър Ремезков представи малкия бизнес на участниците в конференцията: като цяло Краснодарският край е сред първите двадесет в Русия по показатели за развитие на малкия бизнес и е лидер в южната част на Русия. Бяха посочени основните проблеми, които пречат на развитието на предприемачеството и конкретните мерки за тяхното отстраняване. Първо, необходимо е...

Не трябва да има нищо изненадващо или неочаквано: именно слабостта, несигурността, плахостта на такава подкрепа (особено ако имаме предвид не декларации, а реални дела) е един от най-важните фактори, които не позволяват на малкия бизнес в Русия да намери твърда почва под краката си и по този начин създават важна опора за извеждане на страната от продължителната икономическа криза, която я сковава. В полза на фокусирането върху...